|
|
Управление Риском №3 - 2014
Теория и общие вопросы управления риском
Прохорова Мария Сергеевна
аспирантка кафедры теоретической информатики и дискретной математики, Московский государственный педагогический университет
О связи решений задач управления портфелем с линейной сверткой «математическое ожидание – дисперсия» и с ограничением по величине риска
Проведено исследование задач нахождения оптимального портфеля ценных бумаг с использованием сверток математического ожидания доходности портфеля и функции риска портфеля, заданной в метрике l 2 2 (дисперсия). Получено значение коэффициента риска, при котором задача максимизации доходности с ограничением по дисперсии эквивалентна задаче максимизации линейной свертки критериев «доходность – дисперсия». Предложен автоматизированный метод нахождения решения, продемонстрировавший результаты проведенного исследования.
оценка эффективности оценка риска коэффициент риска свертка критериев
About the relationship between solution of control portfolio tasks with linear convolution «expected returns – variance» and with restrictions on risk value
The research tasks of finding an optimal portfolio of securities using convolutions expectation of portfolio returns and portfolio risk functions defined in the metric l 2 2 (variance). Obtained value of the coefficient of risk, in which the problem of maximizing returns-limited variance is equivalent to maximizing a linear convolution of criteria «expected returns – variance». We propose an automated method for finding the optimal portfolio, on the basis of which the results of the study demonstrated.
efficiency estimation risk estimation risk coefficient convolution of criteria
|
